Posts by mitkko

  • Tehnička analiza - komentari LIVE

    JDPL apdejt

    Cijena je došla do 69,50 i tu se konsolidira... možemo konstatirati da je došla do targeta koji sam bio odredio na 70 kn, to je dovoljno točno. Cijena se sada konsolidira ispod te razine otpora, što je obično bullish. Figurativno rečeno, "praćka se nateže" za napad na 80 kn.


  • Tehnička analiza - komentari LIVE

    TPNG apdejt

    TPNG je napokon ovim nastavkom rasta nakon retesta prijašnjeg breakouta potvrdio izlaz iz godinu i pol dugog downtrend kanala. Graf se lijepo razvija prema zacrtanoj trajektoriji.

    Ovaj rast zadnja dva dana mi je malo bitter-sweet jer sam prije tri dana prodao 1/4 pozicije, bio sam taj dan potrošio sav preostali keš na VLEN pa sam prodao dio TPNG da dođem do svježeg keša... to mi je od svih dionica u portfelju izgledalo najtromije... nadao sam se da će konsolidacija trajati koji dan duže i da ću taman stići prodati VLEN nakon što odradi rast do 15 kn i kasnije ponovo ući u TPNG na mjestu na kojem sam ga i ostavio. Nije priča na kraju ni loše ispala jer mi je VLEN u 3 dana porastao 17,5%, a na TPNG sam propustio rast od 5%.

    50 kn je sljedeća zona, gdje opet očekujem nekakav zastoj i rast dalje do 54 kn.

  • Tehnička analiza - komentari LIVE

    VLEN apdejt

    15 kn je stvarno bio zicer, a 16 kn je trenutno vrlo izgledno jer imamo jako veliki promet i snažan momentum, ako nikako drukčije onda po inerciji.

    Sljedeća zona interesa je 17,40 kn, što je prijašnji vrh, ali za to treba pričekati da vidimo kako će cijena reagirati na 16 kn.

    Svoje unaprijed postavljene prodajne naloge na 15 kn sam uspio povući u zadnji tren.


  • Ideje za trgovanje na inozemnim tržištima - Što i zašto ?

    Minervini kaze da smo trenutno u dobrom oversoldu i da je za ocekivati skori rally, ali misli da je ovo long term top na Nasdaqu.

    While some are arguing a bottom is forming in FANG and the $QQQ, I have the opposite outlook. Yes, we are at oversold levels and that will - at some point - fuel convincing snap back rallies. However, my analysis suggests a long term top and years of subsequent underperformance.


  • JDPL (Jadroplov d.d.)

    Quote from tizian1
    Quote from mitkko

    "nitko" te u tome ne sprječava :)

    Mr. Nobody...nećeš valjda opet uzeti pare?! :P ^^ ;) X(

    Ideja je ostvariti neki profit, ne se zeniti za dionicu.

    Kina je sve slabija pa ce demand trpiti (neobicno je da vise nitko ovdje na forumu o tome ne pise, ja vise necu, nije popularno), ali nadam se da ce povecanje ton-milja zbog stanja oko Ukrajine i zagusenja luka koje je opet realno za ocekivati to sve kompenzirati. Uz to, nadam se i da ce uopce biti dovoljno dostupnih tona (zito, ugljen), a ne samo milja... trebaju nam ton-milje.

    Istovremeno je i jednostavno i nije - ako sve ovo, onda ce biti para. Za sada se kladim da ce biti para, ali ako nesto krene po zlu likvidirat cu pozicije prije plana. Jednostavno tako. Iznio sam danas i detaljnu projekciju kretanja cijene i plan za do kraja godine na temi TA.

    PS

    Nisam shvatio ovo gore... vama slava, meni pare. ?(

  • TPNG (tankerska plovidba next generation)

    Quote from tin

    Po mom mišljenju , mislim da su to naveli u izvješću a i dosad su radili tako ići će se tu na bar 5 ako ne i svih 6 dugoročnih ugovora od 16 000 + usd čim budu u mogućnosti da ih potpišu.Do sada im je politika bila takva....ni zadnji puta kad je BCTI skočio i preko 2000 bodova nisu imali koristi od toga...kako god....sa prosjekom od 16000 usd ostvaruju dobit između 17 do 20 mil.kn po kvartalu....to bi se po mome moglo desiti u Q3 ako situacija na tržištu ostane povoljna.

    Nisam nigdje vidio da pise da planiraju cijelu flotu staviti na ugovor, a vjerujem da sam sve detaljno iscitao. Zadnje dvije godine od kada pratim su imali uvijek manje-vise pola-pola.

  • TPNG (tankerska plovidba next generation)

    Quote from mitkko
    Quote from Brunos

    Jako dobra i po meni vrlo realna situacija. Nebi bilo lose vidjeti da rastegnete do kraja godine stavljajuci od srpnja ta dva broda na fiksnih 18000. Naime ako vozarine krenu divljati TPNG ce sigurno pokusati zakljuciti dobar dugorocni ugovor.

    Evo i razvučeno. Dobit na kraju godine je u tom slučaju 47M kn. Sve prosjeke vozarina sam u svrhu izračuna dobiti umanjio za tih 4% kao u Q1.


    Evo još i ovi osnovni pokazatelji uz tu projekciju:

  • TPNG (tankerska plovidba next generation)

    Quote from Brunos

    Jako dobra i po meni vrlo realna situacija. Nebi bilo lose vidjeti da rastegnete do kraja godine stavljajuci od srpnja ta dva broda na fiksnih 18000. Naime ako vozarine krenu divljati TPNG ce sigurno pokusati zakljuciti dobar dugorocni ugovor.

    Evo i razvučeno. Dobit na kraju godine je u tom slučaju 47M kn. Sve prosjeke vozarina sam u svrhu izračuna dobiti umanjio za tih 4% kao u Q1.


  • TPNG (tankerska plovidba next generation)

    Iskopao sam prosjeke za Atlantic i Pacific košaricu za cijelu godinu do danas. Usporedio sam prosjeke te dvije košarice ruta sa postignutim vozarinama TPNG-a u Q1 i dobio sam dosta dobro podudaranje. Ovo su za sada sve dosta paušalne usporedbe, samo da za početak dobijem nekakav osjećaj. Da vidim kako promjena spot vozarina utječe na poslovanje, obzirom da im je pola flote na dugoročnim ugovorima.

    O tim Atlantic i Pacific košaricama ruta sam pisao svojevremeno na temi Tankeraši... vidim sada da ih i TPNG spominje kao relevantne u svom FI-u, daje čak i graf kretanja istih. To su prosjeci ruta TC11 i TC12, odnosno TC2 i TC14. TC2 i TC14 su one vozarine koje prenosimo, MR_37 i MR_38.


    Prosjeci za Q2 do sada su izuzetno dobri. Išao sam onda vidjeti kako bi prihodi i dobit izgledali kada bi se prosjek vozarina do kraja kvartala održao na oko 25.000 USD, a kada bi troškovi poslovanja ostali na razini prošlog kvartala. Dobit u Q2 bi u tom slučaju iznosila oko 25M kn, "all else equal".

    Ovo naravno nije nešto što treba uzeti kao relevantno, više za dobiti "osjećaj za feeling". Nisam tu uzeo u obzir fazni pomak implementacije vozarina u FI, što je posebno važno kod ovako naglih skokova u vozarinama.

    Super stvar je što sve tablice već imam jer sam ih radio za ATPL i JDPL... sada je manje-više bilo dovoljno samo učitati podatke iz bilance i RDG-a za TPNG. :) Najveći problem je doći do relevantnih podataka o vozarinama.

    Tablice u nastavku.

  • TPNG (tankerska plovidba next generation)

    Jedna zanimljivost...Vrijednost brodova iz flote TPNG se može dosta dobro pratiti iz izvješća Xclusiv Shipbrokers-a, Cleaves nije dobar.

    Ovdje je usporedba ovog mog izračuna NAV-a, ista tablica koju koristim i za bulkeraše... vrijednost flote je gotovo u decimalu jednaka. :) NAV dobijem 3 kn veći zato što TPNG u svom izvješću ne uzima u obzir sve stavke imovine, ali to i je dalje unutar odličnih 4% razlike.

    Sada ne trebamo čekati FI svaka 3 mjeseca, može se dovoljno dobro pratiti promjena NAV-a i iz ovih tablica.


  • JDPL (Jadroplov d.d.)

    Preozbiljno si ti to sve shvatio :)

  • Tehnička analiza - komentari LIVE

    JDPL

    Stavit ću ovdje jedan širi graf za JDPL, moj svojevrsni gameplan, odnosno projekcija za ovu godinu. Možda je ovo sve wishful thinking, ne znam, vidit ćemo... za sada mi se sve čini posloženo tako da ide u ovom smjeru. Fundamenti su zdravi, trend jasan.

    Ovo je weekly graf. Prošli tjedan su MACD i OBV dali buy signal. RSI je to potvrdio odbijanjem od linije 50, a još važnije je da se to sve izdogađalo po retestu ovog padajućeg trendlajna. Sve se odvijalo na rastućem, iako još uvijek relativno malom volumenu. Cijena je uredno testirala 40 EMA, što je važna zona podrške, a koja je ujedno koincidirala sa povijesnom cjenovnom zonom podrške. Trenutno su sve relevantne EMA-e u bullish postavu i zakrivljene prema gore.

    Graf trenutno izgleda kao da cijena želi testirati prethodni vrh na 80 kn, sve u formaciji nekakvog rounding bottom-a. U ovakvim slučajevima imam dvije bullish varijante (uvijek imam naravno i bearish varijantu, ali neću sada o njoj jer je bullish ishod izgledniji):

    • Prva varijanta je da će cijena doći do 80 kn, tu se konsolidirati ispod te zone, time formirati nekakav cup&handle i potom napraviti breakout prema 115 kn.
    • Druga varijanta je da će cijena odmah u prvom naletu probiti 80 kn (do možda 90-100 kn), onda napraviti retest tih 80 kn te potom krenuti dalje prema krajnjem targetu do 115 kn. Da je ovo recimo graf nekog kripta, kladio bih se na drugu varijantu, ali ovako mislim da je prva varijanta izglednija.

    Sve skupa bi se trebalo idealno odigrati do sredine/kraja 11. mjeseca, kada planiram svoju kompletnu poziciju ponovo prodati, isto kao što sam napravio prošle godine. Tada će idealno euforija biti na vrhuncu. Svoju prodaju neću najaviti.

    Moguće je uvijek, naravno i da nešto pođe po zlu, dogodi se neki nenandani eksterni utjecaj zbog kojega ovo sve može pasti u vodu. Dodatni događaj koji će sigurno utjecati na graf će biti najavljeni dokap. Iako vjerujem da će taj događaj fundamentalno pozitivno djelovati na poslovanje i cijenu, vjerojatno će malo usporiti napredak cijene dok se ne vidi ishod dokapa. Zato treba pratiti i prilagođavati se u hodu.

    Moj prosjek ulaza u ovom ciklusu je na malo iznad 53 kn, rekao bih dosta dobro i u skladu sa prijašnjim planom (vidi stari graf). Zbog rata je nenadano sve palo i malo niže, tako da je taj ulaz mogao biti i nešto bolji, ali ne treba tražiti dlaku u jajetu. Prosjek planiram dodatno malo pokvariti kako cijena bude napredovala.

  • JDPL (Jadroplov d.d.)

    Quote from Milijarder
    Quote from mitkko

    Trenutno je kupnja po ovim cijenama visestruko manje rizicna nego prosle godine po 25 kn. I to uzevsi u obzir i dalje prisutne sve nepoznanice oko dokapa. IMHO.

    PS

    Kad odrastem prestat cu uzimati terapiju i pretvarat cu se da sam Angelina. Puno toplih pozdrava mojoj odredjenoj frustriranoj "special someone", koja me vjerno prati, cita i ocjenjuje kud god ja posao 😗

    Ljubav nema granica!

    Ali zar nisu dvije u pitanju, jedna koja samo okreće prst, a druga koja piše epove!?

    Da, ustvari tesko je jednu posebno izdvojiti... to ti je kao da me pitas koje od svoje dvoje djece vise volim. 🙃 Trenutno se vise brinem za ovu prvu jer mi se cini da se tu kriju nekakvi dublji problemi. 😁 Ova druga je jos uvijek samo dijete pa je njeno ponasanje nekako razumljivo i za sada me toliko ne brine. 😆

  • JDPL (Jadroplov d.d.)

    Quote from goldfinger

    Sve točno i krasno. Ali postoji razlog zasto je ova dionica na cijeni kojoj je, a to je da se država rješava svog udjela. A to može svašta značiti...ako malo bolje sagledamo, to uglavnom znači loše po postojeće dioničare. Evo jedan kontradruk. Naravno, može se opet objašnavati kako je dobra dokapitalizacija za postojeće dioničare po upola manjoj trenutnoj vrijednosti, ne fer vrijednosti već trenutnoj. E to je već pravi druk.

    Trenutno je kupnja po ovim cijenama visestruko manje rizicna nego prosle godine po 25 kn. I to uzevsi u obzir i dalje prisutne sve nepoznanice oko dokapa. IMHO.

    PS

    Kad odrastem prestat cu uzimati terapiju i pretvarat cu se da sam Angelina. Puno toplih pozdrava mojoj odredjenoj frustriranoj "special someone", koja me vjerno prati, cita i ocjenjuje kud god ja posao 😗

  • JDPL (Jadroplov d.d.)

    Nama ovdje na temi fali jedan do dva drukera koji bi malo stavili temu, ako vec ne dionicu, u fokus. 😁

    Recimo, ja cu sada nabrojati dva-tri podatka koja su u sustini tocna, ali malo im je iskivljeno znacenje ako ih se krivo interpretira, odnosno gleda izvan konteksta... dakle, napravit cu isto ono sto se recimo na temi ATPL svakodnevno radi.

    Dakle:

    • Proslogodisnja neto dobit iznosi 100 milijuna kuna (ukljuceno 60 milijuna dobiti od revalorizacije brodova, ali to je podatak koji drukeri vole zanemariti), sto je 61 kn po dionici... dakle, firma je u jednoj godini zaradila prakticki cijelu svoju trzisnu kapitalizaciju! 💪🚀 Ovaj podatak je vjerojatno mnogima promakao jer je tek sada objavljen u revidiranom godisnjem izvjescu.
    • Brod star preko 20 godina, vrijednosti 6M USD ugovore na 5 godina za 27k USD vozarinu, sto uz 13,5k breakeven daje godisnji profit od 5M USD!!! Kroz 5 godina samo taj jedan brod ce im zaraditi neto 25M USD, odnosno 180M kn, odnosno 110 kn po dionici!!! 💪🚀 Samo taj jedan brod!
    • Ako uzmemo trenutne futurese za 2022. kao referentne, svaki brod ce uprihoditi 30k USD dnevno, sto daje profit od 16.500 USD dnevno po brodu, a sto je dobit od 200 milijuna kn u ovoj godini, odnosno 120 kn po dionici, sto daje P/E od prakticki 0,5!!! Halooo, P/E=0,50!!! 💪🚀

    Ima jos ovakvih zgodnih podataka, ali valja druk rasporediti kroz vise dana, tako drzimo temu podgrijanom. 😁

    Dakle, da rezimiram... TO THE MOON!!! 🚀🚀🚀🦬🦬😇

    PS

    Ovog posta se ne bi ni The Kolegica posramila :)